ไวนิลอะซิเตท (VAc) หรือที่รู้จักกันในชื่อไวนิลอะซิเตท หรือไวนิลอะซิเตท เป็นของเหลวใสไม่มีสีที่อุณหภูมิและความดันห้อง ในฐานะวัตถุดิบอินทรีย์ทางอุตสาหกรรมที่ใช้กันมากที่สุดในโลก VAc สามารถผลิตเรซินโพลีไวนิลอะซิเตท (PVAc) โพลีไวนิลแอลกอฮอล์ (PVA) โพลีอะคริโลไนไตรล์ (PAN) และสารอนุพันธ์อื่นๆ ผ่านการพอลิเมอไรเซชันหรือโคพอลิเมอไรเซชันของตัวมันเองกับโมโนเมอร์อื่นๆ สารอนุพันธ์เหล่านี้ถูกนำมาใช้อย่างแพร่หลายในงานก่อสร้าง สิ่งทอ เครื่องจักร ยา และสารปรับปรุงดิน

การวิเคราะห์โดยรวมของห่วงโซ่อุตสาหกรรมไวนิลอะซิเตท

วัตถุดิบหลักที่นำมาใช้ในการผลิตไวนิลอะซิเตท ได้แก่ อะเซทิลีน กรดอะซิติก เอทิลีน และไฮโดรเจน แบ่งออกเป็น 2 ประเภทหลักๆ คือ การผลิตปิโตรเลียมเอทิลีน ซึ่งผลิตจากเอทิลีน กรดอะซิติก และไฮโดรเจน โดยได้รับผลกระทบจากความผันผวนของราคาน้ำมันดิบ ส่วนประเภทที่สองคือการผลิตอะเซทิลีนด้วยก๊าซธรรมชาติหรือแคลเซียมคาร์ไบด์ จากนั้นจึงนำไปสังเคราะห์ไวนิลอะซิเตทด้วยกรดอะซิติก ซึ่งมีต้นทุนการผลิตสูงกว่าแคลเซียมคาร์ไบด์เล็กน้อย ส่วนประเภทที่สามคือการผลิตโพลีไวนิลแอลกอฮอล์ ไวท์ลาเท็กซ์ (อิมัลชันโพลีไวนิลอะซิเตท) VAE, EVA และ PAN ซึ่งโพลีไวนิลแอลกอฮอล์เป็นที่ต้องการหลัก

1. วัตถุดิบต้นน้ำของไวนิลอะซิเตท

กรดอะซิติกเป็นวัตถุดิบหลักต้นน้ำของ VAE และการบริโภคมีความสัมพันธ์อย่างมากกับ VAE ข้อมูลแสดงให้เห็นว่าตั้งแต่ปี 2010 การบริโภคกรดอะซิติกโดยรวมของจีนมีแนวโน้มเพิ่มขึ้น จนกระทั่งในปี 2015 ความต้องการกรดอะซิติกลดลงเนื่องจากอุตสาหกรรมเฟื่องฟู และความต้องการกรดอะซิติกลดลง โดยในปี 2020 อยู่ที่ 7.2 ล้านตัน เพิ่มขึ้น 3.6% เมื่อเทียบกับปี 2019 ด้วยการเปลี่ยนแปลงโครงสร้างกำลังการผลิตของไวนิลอะซิเตทและผลิตภัณฑ์อื่นๆ ปลายน้ำ อัตราการใช้จึงเพิ่มขึ้น อุตสาหกรรมกรดอะซิติกโดยรวมจะยังคงเติบโตต่อไป

สำหรับการใช้งานขั้นปลาย กรดอะซิติก 25.6% ถูกใช้เพื่อผลิต PTA (กรดเทเรฟทาลิกบริสุทธิ์) กรดอะซิติก 19.4% ถูกใช้เพื่อผลิตไวนิลอะซิเตต และกรดอะซิติก 18.1% ถูกใช้เพื่อผลิตเอทิลอะซิเตต ในช่วงไม่กี่ปีที่ผ่านมา รูปแบบการผลิตอนุพันธ์ของกรดอะซิติกในอุตสาหกรรมค่อนข้างคงที่ ไวนิลอะซิเตตถูกใช้เป็นหนึ่งในส่วนประกอบที่สำคัญที่สุดของกรดอะซิติกในขั้นตอนการใช้งานขั้นปลาย

2. โครงสร้างปลายน้ำของไวนิลอะซิเตท

ไวนิลอะซิเตทส่วนใหญ่ใช้ในการผลิตโพลีไวนิลแอลกอฮอล์และอีวีเอ เป็นต้น ไวนิลอะซิเตท (Vac) ซึ่งเป็นเอสเทอร์อย่างง่ายของกรดอิ่มตัวและแอลกอฮอล์ไม่อิ่มตัว สามารถเกิดปฏิกิริยาพอลิเมอร์ได้ด้วยตัวเองหรือร่วมกับโมโนเมอร์อื่นๆ เพื่อผลิตพอลิเมอร์ เช่น โพลีไวนิลแอลกอฮอล์ (PVA) เอทิลีนไวนิลอะซิเตท – เอทิลีนโคพอลิเมอร์ (EVA) เป็นต้น พอลิเมอร์ที่ได้สามารถนำไปใช้เป็นกาว สารปรับขนาดกระดาษหรือผ้า สี หมึกพิมพ์ การแปรรูปหนัง อิมัลซิไฟเออร์ ฟิล์มละลายน้ำ และสารปรับปรุงดินในอุตสาหกรรมเคมีและสิ่งทอ มีการใช้งานที่หลากหลายในอุตสาหกรรมเคมี สิ่งทอ อุตสาหกรรมเบา การทำกระดาษ การก่อสร้าง และยานยนต์ ข้อมูลแสดงให้เห็นว่าไวนิลอะซิเตท 65% ใช้ในการผลิตโพลีไวนิลแอลกอฮอล์ และไวนิลอะซิเตท 12% ใช้ในการผลิตโพลีไวนิลอะซิเตท

การวิเคราะห์สถานการณ์ปัจจุบันของตลาดไวนิลอะซิเตท

1、กำลังการผลิตไวนิลอะซิเตทและอัตราการเริ่มต้น

กว่า 60% ของกำลังการผลิตไวนิลอะซิเตททั่วโลกกระจุกตัวอยู่ในภูมิภาคเอเชีย ขณะที่กำลังการผลิตไวนิลอะซิเตทของจีนคิดเป็นประมาณ 40% ของกำลังการผลิตทั้งหมดของโลก และเป็นประเทศผู้ผลิตไวนิลอะซิเตทรายใหญ่ที่สุดของโลก เมื่อเปรียบเทียบกับวิธีอะเซทิลีน วิธีเอทิลีนมีความประหยัดและเป็นมิตรต่อสิ่งแวดล้อมมากกว่า โดยมีความบริสุทธิ์ของผลิตภัณฑ์สูงกว่า เนื่องจากพลังงานของอุตสาหกรรมเคมีของจีนส่วนใหญ่อาศัยถ่านหิน การผลิตไวนิลอะซิเตทจึงใช้วิธีอะเซทิลีนเป็นหลัก และผลิตภัณฑ์จึงมีราคาค่อนข้างต่ำ กำลังการผลิตไวนิลอะซิเตทภายในประเทศเพิ่มขึ้นอย่างมากในช่วงปี 2556-2559 ในขณะที่ยังคงไม่เปลี่ยนแปลงในช่วงปี 2559-2561 ปี 2562 อุตสาหกรรมไวนิลอะซิเตทของจีนเผชิญกับภาวะกำลังการผลิตส่วนเกินเชิงโครงสร้าง โดยมีกำลังการผลิตส่วนเกินในหน่วยผลิตแคลเซียมคาร์ไบด์อะเซทิลีนและความเข้มข้นของอุตสาหกรรมที่สูง ในปี 2020 กำลังการผลิตไวนิลอะซิเตทของจีนอยู่ที่ 2.65 ล้านตันต่อปี ทรงตัวเมื่อเทียบเป็นรายปี

2、การบริโภคไวนิลอะซิเตท

ในส่วนของการบริโภค ไวนิลอะซิเตทของจีนโดยรวมมีแนวโน้มขึ้นอย่างผันผวน และตลาดไวนิลอะซิเตทในจีนก็ขยายตัวอย่างต่อเนื่องเนื่องจากความต้องการ EVA ขั้นปลายน้ำ ฯลฯ ข้อมูลแสดงให้เห็นว่า ยกเว้นปี 2018 การบริโภคไวนิลอะซิเตทของจีนลดลงเนื่องจากปัจจัยต่างๆ เช่น ราคากรดอะซิติกที่สูงขึ้น ตั้งแต่ปี 2013 ความต้องการของตลาดไวนิลอะซิเตทของจีนเพิ่มขึ้นอย่างรวดเร็ว การบริโภคเพิ่มขึ้นทุกปี โดยในปี 2020 ความต้องการต่ำสุดอยู่ที่ 1.95 ล้านตัน เพิ่มขึ้น 4.8% เมื่อเทียบกับปี 2019

3、ราคาเฉลี่ยของตลาดไวนิลอะซิเตท

จากมุมมองของราคาตลาดไวนิลอะซิเตท ซึ่งได้รับผลกระทบจากกำลังการผลิตส่วนเกิน ราคาอุตสาหกรรมยังคงค่อนข้างคงที่ในปี 2552-2563 ในปี 2557 อุปทานจากต่างประเทศหดตัว ราคาผลิตภัณฑ์อุตสาหกรรมจึงเพิ่มขึ้นอย่างมีนัยสำคัญ ผู้ประกอบการในประเทศจึงขยายการผลิตอย่างแข็งขัน ส่งผลให้เกิดกำลังการผลิตส่วนเกินอย่างรุนแรง ราคาไวนิลอะซิเตทลดลงอย่างมากในปี 2558 และ 2559 และในปี 2560 ราคาผลิตภัณฑ์อุตสาหกรรมก็พุ่งสูงขึ้นอย่างรวดเร็วเนื่องจากได้รับผลกระทบจากนโยบายคุ้มครองสิ่งแวดล้อม ในปี 2562 เนื่องจากอุปทานกรดอะซิติกขั้นต้นมีเพียงพอและความต้องการในอุตสาหกรรมก่อสร้างขั้นปลายชะลอตัว ราคาผลิตภัณฑ์อุตสาหกรรมจึงลดลงอย่างรวดเร็ว และในปี 2563 เนื่องจากได้รับผลกระทบจากการระบาดของโรค ราคาเฉลี่ยของผลิตภัณฑ์จึงลดลงอีก และในเดือนกรกฎาคม 2564 ราคาในตลาดตะวันออกพุ่งสูงขึ้นกว่า 12,000 ดอลลาร์สหรัฐ ราคาที่เพิ่มขึ้นอย่างมาก ซึ่งส่วนใหญ่เป็นผลมาจากข่าวดีเกี่ยวกับราคาน้ำมันดิบขั้นต้นและอุปทานในตลาดโดยรวมที่ลดลงอันเนื่องมาจากการปิดโรงงานหรือความล่าช้า

ภาพรวมของบริษัทเอทิลอะซิเตท

กลุ่มธุรกิจเอทิลอะซิเตทของจีน โรงงานทั้งสี่แห่งของซิโนเปคมีกำลังการผลิต 1.22 ล้านตันต่อปี คิดเป็น 43% ของประเทศ และกลุ่มบริษัทอันฮุยว่านเว่ยมีกำลังการผลิต 750,000 ตันต่อปี คิดเป็น 26.5% ส่วนกลุ่มธุรกิจที่ลงทุนโดยต่างชาติ ได้แก่ หนานจิง เซลานีส มีกำลังการผลิต 350,000 ตันต่อปี คิดเป็น 12% และกลุ่มธุรกิจเอกชน ได้แก่ มองโกเลียใน ซวงซิน และหนิงเซี่ย ต้าตี้ มีกำลังการผลิต 560,000 ตันต่อปี คิดเป็น 20% ปัจจุบันผู้ผลิตไวนิลอะซิเตทในประเทศส่วนใหญ่ตั้งอยู่ในภาคตะวันตกเฉียงเหนือ ภาคตะวันออก และภาคตะวันตกเฉียงใต้ โดยกำลังการผลิตภาคตะวันตกเฉียงเหนือคิดเป็น 51.6% ภาคตะวันออก 20.8% ภาคเหนือ 6.4% และภาคตะวันตกเฉียงใต้ 21.2%

การวิเคราะห์แนวโน้มของไวนิลอะซิเตท

1. การเติบโตของความต้องการปลายน้ำ EVA

EVA ปลายน้ำของไวนิลอะซิเตทสามารถใช้เป็นฟิล์มหุ้มเซลล์แสงอาทิตย์ได้ เครือข่ายพลังงานใหม่ทั่วโลกระบุว่า EVA ที่ได้จากเอทิลีนและไวนิลอะซิเตท (VA) โมโนเมอร์ทั้งสองชนิดโดยปฏิกิริยาโคพอลิเมอไรเซชัน มีสัดส่วนมวลของ VA อยู่ที่ 5%-40% เนื่องจากประสิทธิภาพที่ดี ผลิตภัณฑ์จึงถูกนำไปใช้อย่างแพร่หลายในโฟม ฟิล์มสำหรับโรงเรือน ฟิล์มบรรจุภัณฑ์ ผลิตภัณฑ์ฉีดเป่า สารผสมและกาว สายไฟและสายเคเบิล ฟิล์มหุ้มเซลล์แสงอาทิตย์ และกาวร้อนละลาย เป็นต้น ในปี 2020 ที่ผ่านมา ผู้ผลิตโมดูลส่วนหัวในประเทศหลายรายได้ประกาศขยายกำลังการผลิต และด้วยความหลากหลายของขนาดโมดูลเซลล์แสงอาทิตย์ ทำให้อัตราการใช้โมดูลกระจกสองชั้นเพิ่มขึ้นอย่างมีนัยสำคัญ ส่งผลให้ความต้องการโมดูลเซลล์แสงอาทิตย์เติบโตเกินคาด กระตุ้นความต้องการ EVA ให้เติบโต คาดว่าจะมีการผลิต EVA ในปริมาณ 800,000 ตันในปี 2564 ตามการประมาณการ การเติบโตของกำลังการผลิต EVA 800,000 ตันจะผลักดันการเติบโตต่อปีของความต้องการไวนิลอะซิเตท 144,000 ตัน ซึ่งจะผลักดันการเติบโตต่อปีของความต้องการกรดอะซิติก 103,700 ตัน

2. ไวนิลอะซิเตทมีกำลังการผลิตเกินความจำเป็น ผลิตภัณฑ์ระดับไฮเอนด์ยังคงต้องนำเข้า

จีนมีกำลังการผลิตไวนิลอะซิเตทส่วนเกินโดยรวม และยังคงต้องนำเข้าสินค้าระดับไฮเอนด์ ปัจจุบัน อุปทานไวนิลอะซิเตทในจีนมีมากกว่าความต้องการ โดยกำลังการผลิตส่วนเกินและการผลิตส่วนเกินทั้งหมดต้องพึ่งพาการส่งออก นับตั้งแต่การขยายกำลังการผลิตไวนิลอะซิเตทในปี 2557 การส่งออกไวนิลอะซิเตทของจีนเพิ่มขึ้นอย่างมาก และสินค้านำเข้าบางรายการถูกแทนที่ด้วยกำลังการผลิตภายในประเทศ นอกจากนี้ สินค้าส่งออกของจีนส่วนใหญ่เป็นสินค้าระดับล่าง ขณะที่สินค้านำเข้าส่วนใหญ่เป็นสินค้าระดับไฮเอนด์ ปัจจุบัน จีนยังคงต้องพึ่งพาการนำเข้าสินค้าไวนิลอะซิเตทระดับไฮเอนด์ และอุตสาหกรรมไวนิลอะซิเตทยังคงมีช่องว่างสำหรับการพัฒนาในตลาดสินค้าระดับไฮเอนด์